「變量」，是 2023 年熱詞們的最大公約數(shù)，這可能會(huì)在 2024 甚至更遠(yuǎn)的未來(lái)，掀起更大的漣漪。

撰文：Frank，F(xiàn)oresight News

相比愁云慘淡、雷聲滾滾的 2022 年，2023 年無(wú)疑是充滿新變量的一年，年初的硅谷銀行風(fēng)波之后，整個(gè)加密行業(yè)就迎來(lái)了一波又一波的變量，也由此貢獻(xiàn)了足夠的行業(yè)內(nèi)外的關(guān)注與話題熱度。

凡是過(guò)去，皆為序章。本文統(tǒng)計(jì)了本年度 Foresight News 的用戶(hù)搜索結(jié)果，同時(shí)對(duì)相同概念的大小寫(xiě)進(jìn)行了合并處理，就此整理出了 2023 年度熱搜榜單。

與去年一樣，通過(guò)該榜單，我們既可以一窺今年在用戶(hù)眼中熱度最高、最被關(guān)注的項(xiàng)目或賽道，或許也可以此為鑒，發(fā)現(xiàn)那些隱藏在背后的火種可能，收獲一份 2024 年的生存指南。

站內(nèi)年度熱搜榜

Arbitrum：年度長(zhǎng)線主角

「Arbitrum」作為「OR 雙子星」之一，今年無(wú)論是在 3 月的代幣空投計(jì)劃，還是下半年的短期激勵(lì)計(jì)劃（STIP），都是當(dāng)仁不讓的長(zhǎng)線主角（推薦專(zhuān)題《OP Rollup 雙雄：Optimism 與 Arbitrum，花落誰(shuí)家？》）。

而它與 Optimism 的 L2 之戰(zhàn)也在今年不斷出現(xiàn)新的變數(shù)，此前 Optimism 通過(guò)先行一步發(fā)行代幣，在不到一年的時(shí)間里，從數(shù)據(jù)層面遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于 Arbitrum 的劣勢(shì)，一躍與 Arbitrum 處于相持水平，肉眼可見(jiàn)地在這場(chǎng)二層擴(kuò)容爭(zhēng)奪戰(zhàn)中通過(guò)發(fā)行代幣實(shí)現(xiàn)了一場(chǎng)漂亮的翻身仗（推薦閱讀《以 Optimism 和 Arbitrum 為例，L2 空投真的有效嗎？》）。

而今年 3 月之后，ARB 的推出一度扭轉(zhuǎn)了這個(gè)趨勢(shì)，但 Optimism 又借助 Coinbase 推出的建立在 OP Stack 之上的 Base L2 網(wǎng)絡(luò)，將下一階段類(lèi)似于 Cosmos 的超級(jí)鏈網(wǎng)絡(luò)敘事擺在了大家面前，并通過(guò) Coinbase 這個(gè)重磅合作伙伴開(kāi)了一個(gè)好頭（推薦閱讀《Optimism 盛宴將至？OP Stack 生態(tài)項(xiàng)目全覽》）。

這也導(dǎo)致在二級(jí)市場(chǎng)方面，ARB 的表現(xiàn)相比 OP 總是不盡如人意，市場(chǎng)情緒一度處于低迷狀態(tài)，不過(guò)伴隨著 Arbitrum 短期激勵(lì)計(jì)劃逐步落地，Arbitrum 生態(tài)協(xié)議有望迎來(lái)新一輪的快速發(fā)展期，這也是 Arbitrum 的長(zhǎng)線競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)（推薦閱讀《結(jié)果出爐！5000 萬(wàn)枚 ARB 花落誰(shuí)家？》）。

香港：大踏步回歸加密舞臺(tái)中心

繼去年 10 月 16 日，香港財(cái)政司司長(zhǎng)陳茂波公開(kāi)指出要推動(dòng)香港發(fā)展成國(guó)際虛擬資產(chǎn)中心后，今年「香港」的加密新政再接再厲，大踏步回歸加密舞臺(tái)中心（推薦專(zhuān)題《香港：Web3 的伊甸園》）。

其中 4 月的香港，相繼舉辦了「Foresight 2023 Hong Kong」、「2023 香港 Web3 嘉年華」等一系列 Web3 活動(dòng)，無(wú)論是特首李家超的「Web3 的發(fā)展現(xiàn)時(shí)正值黃金起點(diǎn)」，還是財(cái)政司司長(zhǎng)陳茂波的「現(xiàn)在是 Web3 發(fā)展的黃金機(jī)遇，同時(shí)也是最驚心動(dòng)魄的時(shí)刻」，都令人心潮澎湃，也進(jìn)一步證明香港開(kāi)始力爭(zhēng)全球加密金融中心和虛擬資產(chǎn)中心地位（推薦閱讀《時(shí)間線：香港金融科技周精彩回顧》《60 句話，記錄屬于香港 Web3 的獨(dú)家記憶》）。

尤其是 6 月 1 日《適用于虛擬資產(chǎn)交易平臺(tái)營(yíng)運(yùn)者的指引》正式生效，意味著港府相關(guān)加密監(jiān)管政策的落地，香港的加密市場(chǎng)進(jìn)程進(jìn)入了全新的階段，為下一階段香港乃至更大范圍內(nèi)的加密敘事演變奠定基調(diào)（推薦閱讀《香港 Web3：1 年、1 張牌、1 個(gè)新的行業(yè)》、《香港，在成為「加密貨幣之都」的路上》）。

不過(guò)值得關(guān)注的是，涉嫌詐騙的虛擬資產(chǎn)交易平臺(tái) JPEX 對(duì)香港加密行業(yè)發(fā)展造成了一系列負(fù)面影響，使其面臨著加密監(jiān)管亟待完善建設(shè)期的陣痛。

Sui：接棒 Aptos 的新公鏈流量扛把子

作為同樣從 Diem 核心團(tuán)隊(duì)成員走出來(lái)的兩個(gè)相關(guān)項(xiàng)目，不同于去年年度熱搜榜中 Aptos 成為年度新公鏈頂流，今年「Sui」則順利接過(guò)這一棒，在今年厚積薄發(fā)的熱度演變趨勢(shì)，完美驗(yàn)證了加密世界的好飯不怕晚邏輯。

不過(guò)從二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格表現(xiàn)來(lái)看，Sui 生態(tài)內(nèi)的諸多項(xiàng)目其實(shí)均未形成有效吸引用戶(hù)關(guān)注的賺錢(qián)效應(yīng)，即便是 TVL 龍頭項(xiàng)目 Cetus 也都表現(xiàn)堪堪，這也在一定程度上勸退了不少參與 Sui 早期生態(tài)掘金的用戶(hù)。

而 Sui 重點(diǎn)布局的游戲賽道，雖然在 7 月份誕生了全鏈游戲 Sui 8192 這個(gè)以一己之力推動(dòng) Sui 鏈上數(shù)據(jù)激增的爆款應(yīng)用，成為貢獻(xiàn) Sui 主要日活的關(guān)鍵推手——Sui 日交易量一度突破 2000 萬(wàn)筆，超越 Solana 日交易量，躍居主要公鏈中的第一名（推薦閱讀《Web3 的 2048，Sui 8192 能否打開(kāi)全鏈游戲的大門(mén)？》）。

但遺憾的是，這之后無(wú)論是全鏈游戲方向還是其它維度，Sui 并未形成持續(xù)推動(dòng)力，至今整個(gè)網(wǎng)絡(luò)仍未跑出具備流量效應(yīng)的新產(chǎn)品，生態(tài)后續(xù)發(fā)展仍有待繼續(xù)建設(shè)（推薦專(zhuān)題《全鏈游戲面面觀》）。

空投：貫穿全年的核心議題

「空投」作為幾乎貫穿了全年的熱詞，從 3 月份的 ARB、4 月份的 SUI、8 月的 Sei，再到多輪空投季的 Blur，以及最近的 TIA、JTO 等等，今年已經(jīng)兌現(xiàn)的大額空投也相當(dāng)豐厚（推薦閱讀《時(shí)間線：精選潛在空投匯總》）：

• 3 月 23 日，ARB 開(kāi)放空投認(rèn)領(lǐng)，向符合條件的用戶(hù)發(fā)放總供應(yīng)量的 11.5%。截至 7 月 25 日，空投認(rèn)領(lǐng)已截止，近 7000 萬(wàn)枚無(wú)人認(rèn)領(lǐng)的 ARB 已轉(zhuǎn)至 DAO 財(cái)庫(kù)；
• 4 月 15 日，Sui 公布 SUI 代幣社區(qū)訪問(wèn)計(jì)劃，向支持者提供購(gòu)買(mǎi)的權(quán)利，有資格進(jìn)行購(gòu)買(mǎi)的包括第 1 輪測(cè)試期間 Capy Holidays 競(jìng)賽獲勝者、部分參與組織 Builder Houses 和其他重要活動(dòng)的成員、部分社區(qū)參與者；
• 8 月 17 日，Sei 空投開(kāi)放申領(lǐng)，空投總量 3 億枚，合格錢(qián)包數(shù)量從 50 萬(wàn)個(gè)增加到 150 萬(wàn)個(gè)，包含來(lái)自以太坊、Polygon、Arbitrum、BNB Chain、Solana、Optimism 、Osmosis 鏈的用戶(hù)；
• 10 月 31 日，Celestia 發(fā)放 TIA 空投，分配給 7579 名開(kāi)發(fā)者，以及以太坊、Rollups、Cosmos Hub 和 Osmosis 上的 576,653 個(gè)鏈上地址；
• 12 月 8 日，Solana 生態(tài) MEV 基礎(chǔ)設(shè)施開(kāi)發(fā)商 Jito Labs 開(kāi)放 JTO 空投申領(lǐng)，任何符合條件的空投接收者都可以在 18 個(gè)月內(nèi)領(lǐng)取他們的 JTO 代幣，其中 10% 的空投份額（1 億枚）里，15%（1500 萬(wàn)枚）分配給 Jito-Solana 驗(yàn)證者；5%（500 萬(wàn)枚）分配給 Jito MEV 搜索者；80%（8000 萬(wàn)枚）分配給 JitoSOL 用戶(hù)（2023 年 11 月 25 日之前至少持有 100 積分）；

zkSync：市場(chǎng)矚目的 ZK 賽道雙主角之一

Arbitrum 點(diǎn)燃 L2 的空投熱潮后，由于 OP 賽道的兩大金剛?cè)繅m埃落定，所以 ZK 成為新的主角，市場(chǎng)的目光幾乎都聚焦在了 ZK 賽道上，其中尤以「zkSync」和 Starknet 這兩個(gè)雙主角最為矚目。

早在 3 月 24 日，zkSync Era 主網(wǎng)就公開(kāi)發(fā)布并向所有人開(kāi)放，短短數(shù)日之內(nèi)便有超過(guò) 10 萬(wàn)地址存入以太坊，足見(jiàn)大家望眼欲穿的空投渴望（推薦閱讀《zkSync Era 上線一周，開(kāi)啟生態(tài)掘金之旅》），zkSync 生態(tài)中各賽道的項(xiàng)目也迎來(lái)了史無(wú)前例的資金涌入與關(guān)注，不過(guò)與差序格局明顯的 Arbitrum 生態(tài)項(xiàng)目相比，zkSync 上目前整體還屬于野蠻生長(zhǎng)階段。

尤其是 zkSync 不僅 TVL 數(shù)據(jù)表現(xiàn)平平，被 OP Stack 生態(tài)的 Base 超越，更關(guān)鍵的是生態(tài)應(yīng)用十分單一，放眼望去絕大部分都是 DEX，且并未跑出足夠有代表性的現(xiàn)象級(jí)協(xié)議。

同時(shí) zkSync 生態(tài)參差不齊的項(xiàng)目質(zhì)量導(dǎo)致出現(xiàn)數(shù)例涉及資金的風(fēng)險(xiǎn)事件，一度被戲稱(chēng)為「Rug」鏈，大家在參與體驗(yàn) zkSync 生態(tài)的同時(shí)還是要保持警惕，謹(jǐn)防各個(gè)層面的風(fēng)險(xiǎn)。

Blur：NFT 與 L2 賽道的「破壁人」

「Blur」在今年成了 NFT 和 L2 賽道的頂級(jí)「破壁人」。

其中 Blur 先是在上半年通過(guò)空投預(yù)期與代幣分發(fā)攪動(dòng) NFT 交易賽道，徹底顛覆了穩(wěn)坐釣魚(yú)臺(tái)的 OpenSea，把它從 133 億美元估值「腳趾斬」到 14 億美元估值，成功扮演了 NFT 交易市場(chǎng)「鯰魚(yú)」的角色，讓承平日久的 NFT 交易市場(chǎng)格局迎來(lái)了久違的變量（推薦閱讀《對(duì)話 Blur 創(chuàng)始人：Blur 發(fā)幣在即，NFTFi 哪些板塊值得關(guān)注？》）。

隨后 Blur 又在 11 月通過(guò) Blast 殺入 L2 賽道，公開(kāi)以空投預(yù)期 + 社交裂變玩法迅速打開(kāi)局面，并以驚人的增長(zhǎng)速度快速膨脹，截至發(fā)文時(shí) Blast 的 TVL 已突破 9 億美元（推薦閱讀《自帶復(fù)利，Blast 開(kāi)啟 L2 新玩法？》《時(shí)間線：Blur 創(chuàng)始人新作 Blast，能否攪亂 Layer2 戰(zhàn)局？》）。

按 L2Beat 統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)計(jì)算，僅次于 Arbitrum（82.1 億美元）和 Optimism（47.9 億美元），高于 Base、zkSync 等一系列其它 L2，躋身 L2 前三。

ORDI：2023 年與比特幣生態(tài)的全新變量

以「ORDI」為代表的比特幣銘文賽道，無(wú)疑是今年比特幣生態(tài)乃至加密行業(yè)最大的變量，沒(méi)有之一。

如今回過(guò)頭看，銘文也是貫穿了全年的主題，其中早在 5 月份，Ordinals 代幣就迎來(lái)了第一波熱度高峰，導(dǎo)致了久違的比特幣網(wǎng)絡(luò)大擁堵，比特幣日交易筆數(shù)一度達(dá)到去年同期的 20 倍以上使礦工成為最大贏家，手續(xù)費(fèi)收入收到手軟（推薦專(zhuān)題《BRC-20 熱潮、風(fēng)險(xiǎn)、指南大合集：比特幣上的發(fā)幣協(xié)議是否是曇花一現(xiàn)？》）。

不過(guò)隨后近半年的價(jià)格上漲趨勢(shì)逆轉(zhuǎn)，讓銘文賽道一度歸于沉寂，直到近兩個(gè)月來(lái)迎來(lái)史無(wú)前例的徹底大爆發(fā)，手動(dòng)參與鏈上新銘文項(xiàng)目迅速被卷成了一片紅海，從敘事角度看，銘文確實(shí)不同于此前諸多大額投融資項(xiàng)目與 VC 主導(dǎo)的傳統(tǒng)敘事邏輯，給 OG 和巨鯨之外的更多普羅大眾參與的機(jī)會(huì)。

這也催生了 SATS、RATS 甚至于其它各條公鏈銘文概念的大熱，同時(shí) Bitcoin Core 核心開(kāi)發(fā)者 Luke Dashjr 對(duì) ORDI 等銘文的激烈抨擊言論，也讓市場(chǎng)對(duì)銘文與比特幣之間如何健康良性發(fā)展產(chǎn)生了新的思考與探索（推薦閱讀《時(shí)間線 | 被指粉塵攻擊，銘文浪潮會(huì)偃旗息鼓嗎？》）。

RWA：行業(yè)尋求新增量的主流敘事

「RWA」是今年加密行業(yè)尋求新增量所力推的主流敘事之一：當(dāng)前 DeFi 和 Web3 市場(chǎng)與傳統(tǒng)金融市場(chǎng)的體量相比仍有較大差距，但 RWA 的出現(xiàn)，則為 Web3 跨入下一個(gè)萬(wàn)億美元級(jí)別市場(chǎng)帶來(lái)了新的希望（推薦專(zhuān)題《嫁接 TradFi 與 DeFi，RWA 能否成為 DeFi 下一輪敘事？》）。

在此基礎(chǔ)上，老牌 DeFi 項(xiàng)目的動(dòng)作開(kāi)始遭到熱炒，相關(guān)代幣在二級(jí)市場(chǎng)的表現(xiàn)也相當(dāng)亮眼，尤其是最早發(fā)力于 RWA 的 MakerDAO，其代幣 MKR 順著超額 DAI 用于回購(gòu) MKR 組建流動(dòng)性的消息，一度拉漲至 1500 美元上方，相較年內(nèi)低點(diǎn)上漲 3 倍有余（推薦閱讀《老牌 DeFi MakerDAO 因何煥發(fā)新生？》）。

此外不斷飆升的美國(guó)國(guó)債收益率，也刺激一眾機(jī)構(gòu)通過(guò) RWA 這條管道，推出大批由美國(guó)國(guó)債支撐的「代幣化」項(xiàng)目，加密市場(chǎng)的固定收益類(lèi)賽道也開(kāi)始迎來(lái)新的黃金時(shí)期（推薦閱讀《收益率狂飆，盤(pán)點(diǎn)美債「代幣化」固收產(chǎn)品、運(yùn)作模式與隱憂》）。

NFT：以太坊沉寂，比特幣起勢(shì)

「NFT」賽道在今年的整體表現(xiàn)較為沉寂 ，除了上文提到了 Blur 攪動(dòng) NFT 交易市場(chǎng)格局的變量之外，具體的 NFT 項(xiàng)目維度鮮有重大消息，頭部 NFT 系列 BAYC、CryptoPunks 等的地板價(jià)也都是陰跌不止，不過(guò) 11 月開(kāi)始，伴隨著 Crypto 整體市場(chǎng)向好趨勢(shì)下，NFT 市場(chǎng)出現(xiàn)復(fù)蘇跡象，藍(lán)籌地板價(jià)一度出現(xiàn)普遍性的反彈。

與此同時(shí)，不出意料的是，根據(jù) CryptoSlam 數(shù)據(jù)，按公鏈網(wǎng)絡(luò)來(lái)看，截至發(fā)文時(shí)，近一個(gè)月比特幣上 NFT 交易額達(dá)到 7.3 億美元，已經(jīng)大大超過(guò)以太坊鏈上 3.88 億美元的交易額。

總的來(lái)看，以太坊 NFT 仍需要新系列、新敘事、新金融方式的刺激注入新的活力，而目前以 Ordinals 為代表的所謂比特幣 NFT 則扛起了新的熱度。

dYdX：頭部協(xié)議跳槽「應(yīng)用鏈」的先行者

「dYdX」在去年得益于 FTX 的崩潰而大放異彩之后，今年的熱度則主要聚焦在自身的項(xiàng)目發(fā)展層面，其中從以太坊轉(zhuǎn)向 Cosmos 宇宙更是一度掀起軒然大波，也引發(fā)了關(guān)于「應(yīng)用鏈 & 鏈上應(yīng)用」的大討論。

如今 dYdX Chain 上線不足一個(gè)月，但交易量迅速突破 20 億美元，并在最近不斷上線新的交易對(duì)，表現(xiàn)可圈可點(diǎn)，也為其它有意遷移或進(jìn)行應(yīng)用鏈探索的協(xié)議做了一個(gè)先行試水。

Bitget：「房間里的大象」

「Bitget」在今年交易所賽道的表現(xiàn)中依舊可圈可點(diǎn)，繼續(xù)一手抓熱門(mén)敘事，一手上線早期項(xiàng)目，尤其是不少后來(lái)成為熱門(mén)敘事的代幣，上線速度都要比一線大所領(lǐng)先半個(gè)身位，財(cái)富效應(yīng)也算拉滿：

MEME 專(zhuān)區(qū)、BLUR、Bot 專(zhuān)區(qū)、AI 專(zhuān)區(qū)、ARB 期貨、SUI 期貨、ORDI、SATS 等等，每個(gè)交易熱點(diǎn)的輪動(dòng)階段，都能快速反應(yīng)，作為 Bitget 用戶(hù)只要反應(yīng)及時(shí)，也能吃到不少早期紅利。

與此同時(shí) Bitget 交易所代幣 BGB 也一路氣勢(shì)如虹，最近更是突破 0.6 美元，創(chuàng)下歷史新高，逐步成長(zhǎng)為交易所賽道「房間里的大象」。

OKX：布局精準(zhǔn)，Web3 錢(qián)包大殺四方

如果排列今年比特幣生態(tài)浪潮與錢(qián)包競(jìng)爭(zhēng)中最大的贏家，那「OKX」一定高居榜首。

深入挖掘今年以來(lái)的比特幣生態(tài)浪潮起勢(shì)的草蛇灰線，會(huì)發(fā)現(xiàn) OKX 在背后起到了關(guān)鍵的貢獻(xiàn)角色——先是與比特幣銘文錢(qián)包 UniSat Wallet 合作共建 BRC-20 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，隨后公布了 Web3 錢(qián)包比特幣生態(tài)路線圖。

隨后無(wú)論是從率先深耕、支持 BRC20 銘文和 BTC NFT 交易、質(zhì)押，還是相繼推出比特幣生態(tài)標(biāo)準(zhǔn) BRC20-S、銘文工具等組件，都為賽道的開(kāi)源發(fā)展厥功甚偉。

而 OKX Web3 錢(qián)包也由此在今年大放異彩，成為不少業(yè)內(nèi)用戶(hù)人手必備的得力工具，OKX Web3 錢(qián)包 Ordinals 市場(chǎng)的總交易額也突破 5 億美元，占 Ordinals 協(xié)議總交易額的近 6 成，成為加密錢(qián)包賽道中最亮眼的新星。

Starknet：曙光似乎只在眼前

作為另一個(gè)備受關(guān)注的 ZK Rollup 項(xiàng)目，「Starknet」基金會(huì)則宣布了 Starknet 早期社區(qū)成員計(jì)劃（ECMP），致力于表彰迄今為止為 Starknet 做出貢獻(xiàn)的社區(qū)貢獻(xiàn)者，計(jì)劃向在網(wǎng)絡(luò)早期做出貢獻(xiàn)的人分配 5000 萬(wàn)枚 STRK 代幣，包括獎(jiǎng)勵(lì)鼓勵(lì)技術(shù)討論、組織 Starknet 相關(guān)活動(dòng)并定期發(fā)布 Starknet 品牌內(nèi)容的個(gè)人貢獻(xiàn)者。

這也意味著平時(shí)只要是做過(guò)社區(qū)貢獻(xiàn)的成員，無(wú)論是社區(qū)維護(hù)、撰寫(xiě)相關(guān)文章、部署項(xiàng)目等等，都可以去嘗試申請(qǐng)贈(zèng)款，目前申請(qǐng)窗口開(kāi)放至 2023 年 11 月 23 日，大家可以去填一下，有棗沒(méi)棗先打一桿子再說(shuō)。

Starknet 也在本月初更新了新路線圖，確定五大主要事項(xiàng)，其中明年一季度將要發(fā)布的 V3 交易結(jié)構(gòu)會(huì)支持以 STRK 支付交易費(fèi)用，鏈上數(shù)據(jù)也顯示 Starknet 代幣 STRK 已于 380 多天前部署，總供應(yīng)量為 100 億枚，最近正在進(jìn)行轉(zhuǎn)賬測(cè)試總體來(lái)看應(yīng)該好事將近（推薦閱讀《發(fā)幣在即 Starknet 更新路線圖，哪些 DeFi 協(xié)議值得重點(diǎn)交互？》）。

ETF：左右市場(chǎng)的最大消息面因素

從某種程度上來(lái)說(shuō)，近三個(gè)月來(lái)促使市場(chǎng)反彈的核心敘事，都是來(lái)源于現(xiàn)貨比特幣「ETF」的預(yù)期，幾乎成了扭轉(zhuǎn)市場(chǎng)情緒的強(qiáng)心劑，一舉一動(dòng)對(duì)二級(jí)市場(chǎng)行情都有著巨大影響力（推薦閱讀《時(shí)間線：前赴后繼，進(jìn)擊的加密貨幣 ETF》）。

ETF 一旦通過(guò)，對(duì)比特幣現(xiàn)貨市場(chǎng)的積極影響也被市場(chǎng)所廣泛期待——尤其是可能帶來(lái)的天量規(guī)模的增量資金，同時(shí)也意味著打通傳統(tǒng)主流投資者投資加密貨幣的道路，并盡可能推動(dòng)比特幣等被華爾街大規(guī)模地接受，使得加密資產(chǎn)配置獲得更廣泛的認(rèn)可。

但截至目前，貝萊德、WisdomTree 等一眾機(jī)構(gòu)提交的現(xiàn)貨比特幣 ETF 申請(qǐng)結(jié)果相距最近的時(shí)間節(jié)點(diǎn)，也是 1 個(gè)月后的 2024 年 1 月 10 日——已經(jīng)歷經(jīng)兩次延遲的 ARK 21Shares Bitcoin ETF 將迎來(lái)最終決定（推薦閱讀《比特幣 ETF 審批流程如何運(yùn)作？誰(shuí)來(lái)負(fù)責(zé)？》）。

除此之外，1 個(gè)月后的 2024 年 1 月 14 日至 17 日，也密集有 7 家的現(xiàn)貨比特幣 ETF 申請(qǐng)將迎來(lái)美 SEC 做出決定的時(shí)間節(jié)點(diǎn)，不過(guò)按以往的慣例，大概率還要繼續(xù)推遲到 3 月中旬的最后時(shí)間窗口。

不過(guò)總的來(lái)看，對(duì)于 2013 年就開(kāi)始吹響進(jìn)攻號(hào)角的「比特幣 ETF」而言，經(jīng)過(guò)了整整 10 年行業(yè)內(nèi)眾人的不斷「申請(qǐng) - 失敗 - 再申請(qǐng)」循環(huán)，今年也算是終于看到了最接近成功的曙光。

尤其是貝萊德、富達(dá)等一眾傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)巨頭相繼下場(chǎng)，華爾街、媒體的關(guān)注度前所未有。從這個(gè)角度看，無(wú)論是都能夠在年內(nèi)通過(guò)，現(xiàn)貨比特幣 ETF 都在今年贏了一大步。

Solana：災(zāi)后重建的模范樣板

3 個(gè)月時(shí)間，從 20 美元到 80 美元，市值重回 300 億美元，「Solana」徹底走出了 FTX 的陰影，這也使它將此前的 Avalanche、Near 等新公鏈們遠(yuǎn)遠(yuǎn)甩在身后，成為智能合約公鏈之中除以太坊外幾乎斷檔的存在。

而在全面復(fù)興的背后，除了 Solana 社區(qū)極具韌性、不間斷的災(zāi)害重建和技術(shù)迭代之外，Solana 基金會(huì)主席 Lily Liu 聯(lián)通華爾街的背景也同樣不可忽視，這些因素共同促使 Sonala 不斷吸引給更廣泛的發(fā)展助力，并成為其他公鏈很難復(fù)刻的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)（推薦閱讀《舊文重讀 | Solana 基金會(huì)主席談 Solana 重新崛起的秘密》）。

伴隨著 SOL 的暴漲，Solana 生態(tài)也相繼迎來(lái)了自己的小陽(yáng)春，無(wú)論是 DeFi、NFT 還是最新大熱的 DePIN 賽道，都涌現(xiàn)出了不少值得關(guān)注的生態(tài)子項(xiàng)目，所有方向都欣欣向榮，成了災(zāi)后重建的模范樣板。

HashKey：香港加密巨頭「初長(zhǎng)成」

「HashKey」無(wú)疑是香港加密新政中的關(guān)鍵角色，正所謂「了解 HashKey 就能讀懂半部香港加密貨幣發(fā)展史」（推薦閱讀《HashKey，香港加密巨頭「初長(zhǎng)成」》），對(duì)于想拿到香港加密貨幣牌照的公司而言，HashKey 是一個(gè)「人才庫(kù)」和「申請(qǐng)牌照的說(shuō)明書(shū)」。

8 月 28 日，HashKey Exchange 發(fā)布面向散戶(hù)的交易平臺(tái)應(yīng)用程序，香港散戶(hù)投資者正式在政策允許下交易虛擬貨幣，隨后 HashKey 陸續(xù)上線新的加密貨幣交易對(duì)，推出 API 服務(wù)、計(jì)劃上線做市商項(xiàng)目等等，不斷擴(kuò)大加密交易服務(wù)覆蓋范圍。

此外 HashKey 還計(jì)劃聯(lián)合圓幣科技、眾安銀行在香港發(fā)行穩(wěn)定幣，不斷拓展香港加密行業(yè)發(fā)展的新邊界，某種程度上，HashKey 也是我們觀察香港加密新政推進(jìn)的最佳觀察窗口——它的一舉一動(dòng)反映著香港零售加密貨幣交易所，甚至香港加密行業(yè)的最新進(jìn)展。

LayerZero：一直在路上的「空投種子選手」

「LayerZero」也是一直被期待但一直跳票的「空投種子選手」，今年已經(jīng)數(shù)不清多少次流傳出煞有其事的空投在即的消息。不過(guò)前不久 LayerZero Labs 終于公開(kāi)表示，協(xié)議擁有原生代幣，團(tuán)隊(duì)將做好代幣的分發(fā)工作，并預(yù)計(jì)在 2024 年上半年內(nèi)完成。

除了代幣之外，越來(lái)越多的加密項(xiàng)目采用 LayerZero 的跨鏈標(biāo)準(zhǔn)，除了 Radiant、Stargate 之外，Swell Network、USDV、Lybra、f(x) 等也紛紛使用全鏈同質(zhì)化代幣（OFT）標(biāo)準(zhǔn)。同時(shí)最新消息 LayerZero V2 開(kāi)啟端點(diǎn)合約測(cè)試，主網(wǎng)預(yù)計(jì) 2024 年 1 月啟動(dòng)，明年值得期待。

FTX：破產(chǎn)重組，臨近終章

不知不覺(jué)間，「FTX」崩潰事件已經(jīng)過(guò)去了整整一年，SBF 案也臨近終局（推薦閱讀《SBF 庭審實(shí)錄，「世紀(jì)審判」邁向終局》、《「炮轟」SBF，檢方結(jié)案陳詞還說(shuō)了啥？》、《時(shí)間線：SBF「世紀(jì)審判」全紀(jì)實(shí)》），前不久 FTX 債務(wù)人也已與聯(lián)合官方清算人簽訂全球和解協(xié)議，F(xiàn)TX 破產(chǎn)重組進(jìn)程邁入最后的關(guān)口。

其中在 FTX 破產(chǎn)進(jìn)程的不斷推進(jìn)中，鑒于數(shù)十億美元資產(chǎn)相繼被追回，以及新的重組方案有利于用戶(hù)、交易所重啟預(yù)期等因素，F(xiàn)TX 債權(quán)的價(jià)格也一路水漲船高，從數(shù)據(jù)維度的感知也很明顯，今年 10 月份開(kāi)始，F(xiàn)TX 債權(quán)的場(chǎng)外交易估值就超過(guò)了 0.5 美元，這表明市場(chǎng)預(yù)期大約一半的用戶(hù)資產(chǎn)將被收回。

而截至 11 月一些較大的 FTX 債權(quán)人債權(quán)報(bào)價(jià)更是上漲至 0.6 到 0.65 美元，與大約一個(gè)月前相比增加 30%，市場(chǎng)的樂(lè)觀預(yù)期越發(fā)明顯。這也促使 FTT 從 11 月初的 1 美元左右一路上漲到最高更是一度沖至 5 美元以上，創(chuàng)下一年來(lái)新高。

如今場(chǎng)外收 FTX 債權(quán)的公開(kāi)消息也越來(lái)越多，尤其是伴隨著 SOL、Anthropic 等待清算資產(chǎn)的不斷升值，F(xiàn)TX 債權(quán)處理進(jìn)程也不斷加速，后續(xù) FTX 的脫胎重啟或許并非不可能。

幣安：監(jiān)管，后 CZ 時(shí)代

「幣安」今年的年度熱詞，無(wú)疑就是「監(jiān)管」（推薦閱讀《時(shí)間線：43 億和解、1.75 億保釋、CZ 卸任...幣安風(fēng)暴全追蹤》）。

尤其是 11 月與 CFTC、DOJ、FinCEN 和 OFAC 等一眾美國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)達(dá)成的和解協(xié)議，其中逾 40 億美元的和解金額在整個(gè)全球科技史上都是數(shù)一數(shù)二的罰款份額，也從側(cè)面印證這 6 年多加密行業(yè)與幣安瘋狂增長(zhǎng)的驚人速度（推薦閱讀《CFTC 詳述為何起訴幣安及趙長(zhǎng)鵬》）。

而以罰款換取和解后，趙長(zhǎng)鵬也在掌舵逾 6 年后暫時(shí)告別，幣安正式進(jìn)入「后 CZ」時(shí)代，新任 CEO Richard Teng 接手之后也頻繁出現(xiàn)于媒體信息流和 AMA 之中，在一定程度上將幣安的高層變動(dòng)影響降到了最低（推薦閱讀《趙長(zhǎng)鵬「斷臂」，幣安邁入「全面合規(guī)時(shí)代」》、《撕去個(gè)人標(biāo)簽，新幣安再次「輕裝上陣」》）。

AI：2023 科技行業(yè)頂流

「AI」是今年整個(gè)科技行業(yè)最亮眼的賽道，ChatGPT 的創(chuàng)造性浪潮更是席卷了整個(gè)科技行業(yè)。大家也都在暢談它對(duì)未來(lái)人們生活、工作乃至社會(huì)生產(chǎn)可能帶來(lái)的深遠(yuǎn)變革（推薦閱讀專(zhuān)題《狂飆突進(jìn)的 ChatGPT，AI 新時(shí)代的開(kāi)拓者？》）。

而在其中扮演核心主導(dǎo)角色的 OpenAI 則在 11 月為全球貢獻(xiàn)了一場(chǎng)幾度反轉(zhuǎn)的吃瓜大戲，上演了一場(chǎng)究極加速版的「喬布斯出走又回歸」的戲碼，最終 Sam Altman 恢復(fù)擔(dān)任 OpenAI CEO，王者歸來(lái)（推薦時(shí)間線《OpenAI 宮斗戲始末：Sam Altman 出走與回歸》）。

小結(jié)

總的來(lái)看，今年年度熱搜榜上的具體項(xiàng)目類(lèi)熱詞占比過(guò)半，達(dá) 14 個(gè)，「香港」、「空投」、「RWA」、「NFT」、「ETF」、「AI」等大類(lèi)話題又占據(jù) 6 個(gè)。

縱觀今年的熱詞，最明顯的特征有兩個(gè)，一是不少熱詞都成為貫穿全年的長(zhǎng)線話題：譬如香港、AI 以及 ORDI 為代表的銘文賽道，另一個(gè)就是諸如 ETF、ORDI 等都成為了影響行業(yè)的新變量，可能會(huì)在 2024 年甚至更遠(yuǎn)的未來(lái)掀起更大的漣漪。

從這個(gè)角度看，相比 2022 年，2023 年的加密行業(yè)和加密用戶(hù)都是幸運(yùn)的，有變量，有沖突，自然也就孕育著足夠的機(jī)會(huì)。

沒(méi)有邁不過(guò)去的坎，沒(méi)有翻不過(guò)去的山，放眼望去，2023 年熱詞中的變量正攪動(dòng)一池春水，也許若干年后回頭看，這會(huì)是一個(gè)嶄新的歷史轉(zhuǎn)折點(diǎn)。

未來(lái)總在想象之外。2023，再見(jiàn)，2024，你好。